Prix de l'immobilier, taux d'intérêt

Aussi peu de prêts d’épargne-logement qu’en 2012

La forte hausse des taux d'intérêt, les prix de la construction 30 % plus élevés qu'en 2020 et le durcissement des directives d'octroi de crédit ont fait chuter la demande de financements d'épargne-logement en Autriche de 43 % en 2023, pour atteindre environ 2,1 milliards d'euros. Pour que la propriété redevienne abordable, il faut - outre le paquet de mesures prévu pour la construction - d'autres mesures, souligne la fédération des caisses d'épargne-logement.

Les chiffres des caisses d'épargne-logement montrent à quel point la situation est tendue dans le secteur de la construction de logements. Ainsi, l'année précédente, seuls 2,1 milliards d'euros de financements ont été versés, soit une baisse de 43 pour cent. C'est la valeur la plus faible depuis 2012.

"La chute n'a jamais été aussi forte depuis longtemps", souligne par exemple Marcus Kapun, chef de la start:bausparkasse, même si la baisse de l'ensemble des financements de logements en Autriche (y compris les banques "normales") a été encore plus forte, avec un recul d'environ 55 pour cent.

(Bild: Krone KREATIV)

Les raisons en seraient multiples. On peut notamment citer la forte augmentation du renchérissement, qui a par exemple fait grimper les coûts de construction de 30 pour cent depuis 2020, la hausse des taux d'intérêt ainsi que le durcissement des directives d'octroi de crédit par l'autorité de surveillance des marchés financiers (FMA), poursuit Kapun.

Le plan de construction "n'est pas le seul remède"
Le "paquet construction" annoncé par le gouvernement pourrait apporter un certain soulagement dans ce domaine. "Mais ce n'est pas le seul remède", souligne Susanne Riess-Hahn, directrice générale de la caisse d'épargne-logement Wüstenrot. D'autres mesures sont nécessaires.

La fédération des caisses d'épargne-logement demande par exemple que la prime d'État (1,5 pour cent ou 18 euros maximum en 2024) soit portée à trois pour cent. En outre, le plafond des prêts doit être relevé à une valeur moderne. Il est actuellement de 260.000 euros, un montant de 350.000 euros serait judicieux selon Riess-Hahn.

Il est également urgent de réviser les directives d'octroi de crédit (règlement KIM) de la FMA. Selon lui, on a ainsi dépassé l'objectif. "Nous examinons de toute façon très attentivement la facilité d'utilisation d'un crédit", explique Riess-Hahn. Toutefois, cela a rendu la propriété encore plus difficile pour les jeunes.

Hans-Christian Vallant, de la Raiffeisen Bausparkasse, estime qu'il n'y a pas d'amélioration en vue pour le moment en ce qui concerne les financements pour la construction de logements. Il ne s'attend à une amélioration de la demande que pour l'année prochaine, lorsque les ménages auront bénéficié de l'augmentation des salaires, par exemple.

L'épargne-logement connaît un renouveau, quatre sur dix ont un contrat
En raison de la hausse des taux d'intérêt, l'épargne-logement a en revanche connu un renouveau l'année précédente. "Concrètement, 512.243 nouveaux contrats d'épargne-logement ont été conclus. Cela représente environ 117.000 ou environ 30 pour cent de plus qu'en 2022", explique Andreas Kaim, président du directoire de la s Bausparkasse.

Le volume d'épargne-logement a toutefois baissé de 2,6 pour cent pour atteindre un total de 14,3 milliards d'euros. Selon un sondage, près de quatre Autrichiens sur dix ont un contrat. Outre les thèmes de "l'épargne régulière", de "l'épargne de secours" ou de "la forme de placement sans risque", le thème des "taux d'intérêt plus élevés que sur un livret d'épargne normal" a récemment gagné en importance.

Chez les jeunes (18 à 29 ans), 44 % indiquent qu'ils épargnent pour pouvoir réaliser leurs futurs souhaits en matière de logement.